Die Krypto-Nation Schweiz erhält ihre ersten offiziellen Krypto-Banken, welche Dienstleistungen für institutionelle und professionelle Kunden anbieten. Die Lizenzerteilung ist an verschiedene zu erfüllende Bedingungen geknüpft. Zusätzlich zu den Anforderungen für traditionelle Banken müssen sie weitergehende Voraussetzungen einhalten, insbesondere in den Bereichen Geldwäscherei- und Terrorismusfinanzierungsbekämpfung, Know-your-Costumer und Corporate Governance (Ausbildung und Erfahrungen in Krypto- und Blockchain-Bereichen).
Die zentralen Elemente der Bewilligungsanforderungen
Damit die neuen Banken den Umgang mit Kryptowährungen und anderen digitalen Vermögenswerten regelkonform vollziehen, verlangt die FINMA die Erfüllung von strengen regulatorischen Anforderungen, wie sie in der Regel nur bei grösseren Banken angewendet werden. Mit ihrem Vorgehen bleibt die FINMA ihrer prinzipienbasierten Finanzmarktregulierung treu. Die FINMA präzisiert ihren Regulierungsansatz u.a. wie folgt:
- Ausreichende Kapitalisierung, um die zusätzlichen Risiken im Zusammenhang mit Krypto-Vermögenswerten abzudecken;
- Erfolgsversprechender Business Plan;
- Weisungen mit lückenloser Umsetzung einer wirksamen Prävention gegen Geldwäscherei- und Terrorismusfinanzierung, inklusive eines auf die Krypto-Risiken massgeschneiderten Transaktionsmonitorings;
- Aufbau eines adäquaten Risikomanagements;
- Verstärkte Corporate Governance mit genügend Krypto- und Blockchain-Knowhow und entsprechender Erfahrung in Verwaltungsrat und Geschäftsleitung (wie sie sonst nur für grössere Banken verlangt wird);
- Konzentration auf Kernkompetenzen (z.B. institutionelle und professionelle Kunden) und Auslagerung von Spezialisten-Wissen (z.B. Krypto-Compliance & Risikomanagement);
- Beachtung der von der FINMA vorgegebenen Bilanzierungsvorschriften für Kryptowährungen.
Das Bewilligungsverfahren – Marathonlauf und Sprint
Der Weg zum Erhalt einer Bewilligung ist anspruchsvoll und komplex. So ist ein Bewilligungsverfahren wie ein Marathonlauf, der Antragsteller muss aber auch immer wieder für einen Sprint gewappnet sein. Diese drei Punkte sind für ein erfolgreiches Projekt auf jeden Fall zu befolgen:
- Bestimmen Sie beim Projektstart den Bewilligungsprüfer. Zusammen mit dem Bewilligungsprüfer können der FINMA in einem frühen Stadium wesentliche Punkte des Projektes erklärt werden.
- Zeigen Sie der FINMA auf, dass Sie ein wirksames und effizientes Dispositiv zur Bekämpfung der Geldwäscherei und Terrorismusfinanzierung im Zusammenhang mit Kryptowährungen installieren werden.
- Pflegen Sie während des Bewilligungsverfahrens eine offene und transparente Kommunikation mit der Bewilligungsabteilung der FINMA.
Ein bankerfahrenes Gründerteam mit einer umsetzbaren Vision ist zudem die Grundlage für ein erfolgreiches Lizenzprojekt. Eine Neugründung erlaubt das Begehen von neuen Pfaden, namentlich kann der Aufbau einer massgeschneiderten Infrastruktur auf der grünen Wiese ein entscheidender Wettbewerbsvorteil für die Zukunft sein.
Und mit einem stringenten Befolgen der FINMA-Wegleitung zur Erlangung einer Bank- beziehungsweise Wertpapierhaus-Bewilligung wird der Prozess in die richtigen Bahnen gelenkt.
Werden auch die traditionellen Banken ins Geschäft mit digitalen Vermögenswerten einsteigen?
Ja, denn der Markteintritt der neuen Krypto-Banken eröffnet viele neue Möglichkeiten, um Kryptowährungen und andere digitale Vermögenswerte für alle Kundensegmente mit traditionellen Bankprodukten zu verbinden. Es wird generell erwartet, dass weitere Krypto-Bank-Projekte lanciert werden. Aber es dürfte eine Vielzahl von Kooperationen zwischen traditionellen Banken und Krypto-Banken entstehen. Traditionelle Banken werden dem neuen digitalen Ökosystem beitreten und zur weiteren Entwicklung des digitalen Angebotes beitragen.
Mit der Erteilung der ersten Bewilligungen für Blockchain-Finanzdienstleister hat die FINMA klar signalisiert, Blockchain-basierte Geschäftsmodelle unter gewissen Auflagen zu bewilligen und digitale Geschäftsmodelle als die neue Zukunft in der Finanzindustrie anzuerkennen.